Cochon se réveille un matin avec une boule au ventre. Il va alors voir son ami Cheval pour lui en parler : quelque chose l'effraie, mais impossible de savoir quoi. Au détour d'une promenade à vélo, d'un plongeon et d'un déguisement, Cheval essaie de lui changer les idées, mais rien n'y fait... Et si la solution était au contraire d'affronter sa peur !